Crisis Bancaria en Estados Unidos; el lado oscuro de la Economía

La función de los bancos es la de recibir y tener en custodia el dinero que las personas y empresas depositan, otorgan préstamos usando esos recursos y realizan inversiones entre otras actividades que la ley les autoriza. Básicamente se trabaja bajo un régimen de confianza.

Recordemos que, entre el 10 y el 12 de marzo, tres bancos de los Estados Unidos (Silicon Valley Bank, Silvergate Bank y Signature Bank) optaron por una liquidación voluntaria y el cierre de sus operaciones. En el caso del Silicon Valley Bank, su descalabro se debió a varios factores, entre los cuales destacan que no estaba sujeto a una regulación de liquidez (Coeficiente de Cobertura de Liquidez o LCR, por sus siglas en inglés).

Como ya hemos dicho, se trabaja bajo un régimen de confianza, es decir, confiamos en que nuestro dinero se encuentra resguardado en el banco y que cuando lo necesito puedo ir a la institución, retirar mi dinero y el banco me lo dará sin problemas. Sin embargo, el hecho de que la ley les permita que mis recursos sean utilizados para utilizarlos de la manera que más le convenga al banco, da pie a que los bancos no cuenten con todos los recursos que se pueden concentrar en “las cuentas de ahorro”.

Es por ello que se vuelve necesaria la regulación de los agentes financieros. Pero en Estados Unidos, tierra de la libertad, se le da mucho énfasis a la baja regulación de las actividades empresariales. Así pues, parecía una buena idea para los legisladores demócratas de estados muy republicanos al ver las oportunidades de su reelección amenazadas colaborarán con el otro partido para reducir las regulaciones bancarias, demostrando voluntad de colaborar con el entonces presidente Donald Trump y de distanciarse de sus correligionarios.

Ahora bien, la afectación a los bancos hizo que las probabilidades de recesión del mercado aumenten y, aunque esto no se parece en nada al 2008, no está claro cuándo terminará. El presidente Andres Manuel Lopez Obrador, ha dicho que seguramente una crisis afectará al país cerca del 2025, en gran parte por los controles adoptados para mitigar la inflación y las condiciones de los mercados. Además, ha provocado mucho nerviosismo en el mercado y causará cierto endurecimiento de las condiciones financieras a medida que los bancos y otros prestamistas se vuelvan más conservadores.

Tanto las autoridades de los Estados Unidos en coordinación con las de Canadá y las del Reino Unido en donde operaban los bancos declarados en quiebra, actuaron de manera oportuna para dar confianza al mercado y frenar, aunque sea de manera temporal, ese ‘contagio’ de salidas de efectivo.

Si bien, en nuestro país también se puede dar este fenómeno de desconfianza sobre las instituciones bancarias, es mucho más complicado que los bancos logren estar por debajo de ese coeficiente de cobertura de liquidez, en gran parte por la supervisión del Banco de México y la estricta legislación que existe sobre e tema, establecida despues del llamado Fobaproa.